Новости M&A
Инвестиционная компания А1 не смогла купить производителя сырков «Б.Ю. Александров»
17.11.2021
Источник: Ведомости
Управляющий партнер инвестиционного подразделения «Альфа-групп» А1 Андрей Елинсон рассказал, что завершилось действие оферты компании о приобретении доли ГК «Ростагроэкспорт». По его словам, часть совладельцев группы проявила интерес к оферте компании, но ее исполнение возможно лишь при достижении общего согласия со стороны всех участников спора. В начале октября А1 объявила о желании выкупить доли всех совладельцев «Ростагроэкспорта» для разрешения корпоративного спора. Стоимость сделки не разглашалась, однако источники приводили оценку бизнеса в $50 млн.
«Ростагроэкспорт» является безусловным лидером на рынке глазированных сырков в России, говорит управляющий партнер Streda Consulting Алексей Груздев. В последние пять лет выручка группы стабильно росла, а в 2020 и 2021 гг. рост продаж в ритейле превышал 20%. За 2020г. компания получила выручку в 10,9 млрд руб., что на 16% больше, чем годом ранее.
Positive Technologies выйдет на биржу через прямой листинг вместо IPO
16.11.2021
Источник: Ведомости
Российский разработчик решений в области кибербезопасности Positive Technologies отказался от IPO на бирже – вместо этого компания проведет процедуру листинга без выпуска новых акций и сбора книги заявок. Сейчас около 10% акций принадлежат сотрудникам и лицам, внесших вклад в развитие компании. Именно они, при желании, будут продавать ценные бумаги. Вместе с этим листинг позволит Positive Technologies получить рыночную оценку, а потом, в случае необходимости, привлекать дополнительное финансирование. Компания планирует разместиться на Московской бирже до конца 2021г.
В рейтинге самых дорогих компаний рунета по версии Forbes Positive Technologies находится на 15-м месте и оценивается в $580 млн. Ранее сама компания оценивала себя в $1 млрд. Выручка за 2020 г. выросла на 42% относительно 2019 г. и достигла 4,6 млрд руб. 97% выручки приходится на Россию и страны СНГ. В апреле компания попала под санкции минфина США вместе с 24 другими российскими компаниями в ответ на «злонамеренную деятельность» России. О планах Positive Technologies провести IPO сообщалось весной. По словам источников, тогда компания планировали привлечь $200–300 при оценке $2–4 млрд.
Источник: РБК
Катерина Тихонова и Наталья Попова подали заявку на регистрацию венчурного фонда «Фонд технологических инвестиций», который будет специализироваться на посевных инвестициях. В один проект планируется инвестировать около 3 млн рублей. Катерина Тихонова является гендиректором «Иннопрактики», которая занимается разработками в сфере высоких технологий и является одним из разработчиков концепции технологической долины на базе МГУ. Наталья Попова является её первым заместителем.
Источник: vc.ru
Глава Softline Игорь Боровиков рассказал, что компания планирует потрать $320 млн на приобретения других компаний. Всего в рамках IPO Softline привлек $400 млн, таким образом на покупки направится 80%. До конца финансового года компании, то есть до 31 марта 2022 года, планируется закрыть 2-3 сделки, которые сейчас находятся на продвинутой стадии. Сейчас в списке потенциальных целей для поглощения — около 30 компаний. Компания рассчитывает покупать небольшие локальные компании с оборотом в $100-300 млн за 5-7 EBITDA. «Владельцы готовы вести переговоры о продаже, партнерстве, потому что, чтобы у них было будущее, им нужно очень много денег вкладывать в себя», — добавил основатель Softline.
В ближайшие три года компания планирует выйти на рынки до 30 новых стран в Азии, на Ближнем Востоке и в Африке. Сейчас Softline кроме России работает в 52 странах. 45% выручки Softline приходится на зарубежные рынки. В 2020 году оборот вырос на 9% до $1,8 млрд.
Источник: Rusbase
Венчурный фонд МТС размером 1 млрд рублей был запущен в 2019 году. На данный момент фонд инвестировал уже более 500 млн рублей. К основным направлениям фонда — финтеху, медиа, Sharing economy, EdTech и интернету вещей, добавятся проекты из сферы умного дома, wellness и других направлений, связанных с предоставлением цифровых решений широкому кругу пользователей.
Фонд был основан на базе центра инноваций и инвестиций MTS StartUp Hub. Он инвестирует до $2 млн в технологические стартапы на посевной стадии и в раунде A. В его портфеле финтех-платформа с искусственным интеллектом TalkBank, платформа управления клиентскими данными KonnektU, образовательная онлайн-платформа «Академия перемен» и другие компании.
Источник: Коммерсантъ
Согласно исследованию агентства AK&M, объем сделок слияния и поглощения в третьем квартале 2021 года составил $11,6 млрд. Это не только более чем в два раза больше, чем за аналогичный период прошлого года, но и на 10% выше результата 2019 года. За отчетный период было заключено три миллиардные сделки. Так, Сбербанк завершил продажу «Евроцемент груп» и прав требования по ее кредитам за $2,2 млрд, «Магнит» приобрел сети магазинов «Дикси» и «Мегамарт» ($1,3 млрд), Независимая нефтегазовая компания приобрела у «Роснефти» 50% «Томскнефти» ($1,1 млрд).
Спустя год лидерство на рынке M&A вернула отрасль строительства и девелопмента — объем сделок составил $4,53 млрд, в два раза выше прошлогоднего результата. На второе место поднялся сегмент торговли ($1,72 млрд, рост в 2,5 раза). Лишь немногим отстал сегмент ТЭКа ($1,6 млрд), хотя годом ранее он был в аутсайдерах по объему сделок (около $33 млн). В 2022 году объем рынка M&A может вырасти еще на 20–30% как за счет увеличения количества сделок, так и ввиду роста среднего размера сделки, оценивает управляющий директор по слияниям и поглощениям «Делойт», СНГ Александр Бахмацкий.
Источник: Forbes
Владелец сетей «Красное & Белое» и «Бристоль» объявил о решении отложить IPO из-за «рыночных условий». На прошлой неделе компания объявила ценовой диапазон запланированного размещения на уровне $6-6,5 за GDR. Таким образом, оценка группы в ходе IPO могла достичь $13 млрд. Ожидалось, что книгу заявок закроют 9 ноября, а торги акциями начнутся на следующий день. Ранее источники Forbes сообщали, что оценка компании является завышенной и что при такой оценке размещение может не состояться.
Mercury Retail — уже вторая российская компания, заявившая о переносе IPO, меньше чем за неделю. Ранее о переносе IPO сообщил «Делимобиль». Компания также объяснила решение «рыночными условиями». Реальная же причина переноса в том, что «Делимобиль» не смог закрыть книгу заявок, рассказали Forbes три источника.
Источник: Forbes
«Делимобиль» перенес IPO на начало 2022 года и обещал вернуть деньги инвесторам, подавшим заявки на участие в размещении. «Несмотря на высокий интерес со стороны инвесторов, «Делимобиль» принял решение перенести сроки IPO из-за рыночных условий», — говорится в сообщении пресс-службы. Она не уточнила, о каких именно «рыночных условиях» идет речь. По словам источников, организаторы IPO утверждали, что книга заявок переподписана и в ней присутствует большое количество высококачественных инвесторов.
«Делимобиль» 25 октября назвал ориентировочную цену IPO в диапазоне $10-12 за бумагу. Исходя из этих цифр, капитализация компании в результате IPO составила бы от $760 млн до $912 млн без учета опциона андеррайтеров.
Источник: Коммерсантъ
Как следует из отчетности «Система телеком активы» компания предоставила 291 млн руб. займа со сроком погашения до конца 2023 года ООО «Архыз Оригинал», которое владеет правами на торговые знаки «Архыз Vita», соответствующими доменами, а также ТД «Дельта» — дистрибутором «Архыза». Два источника “Ъ” на рынке утверждают, что «Система» уже фактически контролирует бизнес по разливу и дистрибуции «Архыза», хотя формально тот не входит в структуру корпорации. Один из собеседников “Ъ” отметил, что «Система» может конвертировать выданные средства в долю в «Архыз Оригинал».
У АФК «Система» уже есть активы в производстве питьевой воды. Структуре корпорации принадлежит 33,3% ООО «Аква инвест», которое владеет 75% ООО «Холдинг Аква», занимающегося добычей и разливом брендов «Ессентуки» №4 и №17, «Нагутская» и «Славяновская». Euromonitor International оценивал долю марки в 3% от оборота рынка в 230,34 млрд руб. в 2019 году, что соответствует шестому месту в категории. Лидером был бренд «Святой источник» (IDS Borjomi) с долей 11,7%.
Источник: Cnews
Онлайн-кинотеатр ShowJet, работающий исключительно по рекламной модели (AVoD), продемонстрировал быстрые темпы роста за последние 3 года и стал заметным игроком на рынке онлайн-кинотеатров. Таким образом, компания получила 373 млн выручки по итогам 2020 г., операционную рентабельность по показателю нормализованной EBITDA в размере 26%, ежегодный прирост выручки более 20% и 5-7 млн аудитории активных пользователей.
В отличие от своих более крупных конкурентов на российском рынке Showjet работает по рекламной модели, бесплатно показывая качественный контент, который доступен зрителю после рекламы. На рынке сформировалась острая нехватка площадок для показа рекламы, а аудитории важно получать качественный рекламный контент на легальном ресурсе. Известные бренды хотят привлечь внимание качественной аудитории, поэтому ShowJet стал для них уникальным партнером. Также стоит отметить, что лояльное отношение к рекламной модели актуально не только для России. Популярность AVoD растет даже в экономиках с высокой платежеспособностью населения и по тем же причинам — нежелание зрителей платить за большое количество подписок и появление нового, качественного и эксклюзивного контента. Показателен пример сервиса Crackle от JV Chicken Soup и Sony, который, работая по AVoD, выпускает собственный контент и очень быстро растет.
За 4 года активной деятельности ShowJet озвучили более 500 зарубежных сериалов в собственной студии озвучки. Как показал опыт ShowJet, рекламная модель может быть более выгодной или равной платной модели по рентабельности бизнеса.